Harga emas kembali di bawah $2.100, mengkonsolidasikan kenaikan ke rekor tertinggi baru di $2.144. Ketegangan geopolitik yang baru, spekulasi penurunan suku bunga The Fed dan likuiditas yang tipis memicu rally harga Emas yang tajam. Golden Cross tetap berlaku di tengah RSI yang jenuh beli pada grafik harian. Kemana arah harga Emas selanjutnya? Harga emas mengkonsolidasikan penurunan tajam dari rekor tertinggi baru di $2.144 yang dicapai di awal sesi Asia pada hari Senin. Harga emas kembali di bawah level $2.100, seiring dengan meredanya volatilitas besar-besaran yang terlihat pada harga emas di awal pekan Nonfarm Payrolls Amerika Serikat (AS). Harga Emas Mengungguli Di Tengah Sejumlah Faktor Fundamental yang Mendukung Banyak faktor yang dapat dikaitkan dengan kenaikan harga Emas terbaru, karena para pembeli membangun reli pada hari Senin di awal pekan. Harga emas diuntungkan oleh dorongan baru dari arus safe-haven, setelah risiko geopolitik baru yang muncul antara Yaman dan AS selama akhir pekan. Militer AS mengatakan pada hari Minggu bahwa pemberontak Houthi Yaman menembakkan rudal balistik dan menghantam tiga kapal komersial di Laut Merah. Sebagai pembalasan, sebuah kapal perang AS menembak jatuh tiga pesawat tak berawak selama serangan yang berlangsung selama berjam-jam itu. Komando Pusat militer AS mengatakan dalam sebuah pernyataan, "serangan-serangan ini merupakan ancaman langsung terhadap perdagangan internasional dan keamanan maritim. Mereka menambahkan bahwa "kami juga memiliki banyak alasan untuk percaya bahwa serangan-serangan ini, meskipun dilancarkan oleh Houthi di Yaman, sepenuhnya diaktifkan oleh Iran." Ketegangan-ketegangan ini menambah konflik yang sudah ada antara Israel dan Hamas, karena gencatan senjata gagal pada hari Jumat setelah Israel menuduh Hamas melanggar perjanjian gencatan senjata. Militer Israel melanjutkan operasi tempur melawan Hamas, melanjutkan permusuhan di Jalur Gaza. Harga emas dianggap sebagai aset safe-haven tradisional dan cenderung diuntungkan oleh meningkatnya ketegangan geopolitik. Namun, mata uang safe haven lainnya, Dolar Amerika Serikat (USD) gagal menemukan inspirasi dari risiko geopolitik baru, karena spekulasi penurunan suku bunga The Fed pada bulan Maret meningkat, dengan pasar menetapkan probabilitas sebesar 60% untuk penurunan suku bunga The Fed pada bulan Maret. Upaya Ketua The Fed Jerome Powell pada hari Jumat untuk menolak ekspektasi perubahan kebijakan tahun depan gagal, karena pasar tidak percaya dengan retorika hawkish-nya di tengah inflasi yang mendingin di AS. "Terlalu dini untuk menyimpulkan dengan yakin bahwa kita telah mencapai sikap yang cukup ketat, atau berspekulasi mengenai kapan kebijakan akan dilonggarkan," ujar Powell dalam pidato yang telah dipersiapkan untuk audiensi di Spelman College di Atlanta. "Kami siap untuk memperketat kebijakan lebih lanjut jika memang diperlukan," tambahnya. Lebih lanjut, kondisi likuiditas yang tipis di awal perdagangan Asia pada pembukaan mingguan juga berkontribusi pada kenaikan tajam harga Emas, karena pasar juga percaya bahwa pergerakan tersebut juga terjadi setelah aksi jual dipicu oleh penembusan level tertinggi sepanjang masa di $ 2.079 dan level psikologis $ 2.100. Sementara itu, sebuah survei terbaru dari World Gold Council (WGC) mengungkapkan bahwa 24% dari seluruh bank sentral berniat untuk meningkatkan cadangan emas mereka dalam 12 bulan ke depan, karena mereka semakin pesimis dengan Dolar AS sebagai aset cadangan. Berita yang menggembirakan ini juga berdampak baik untuk harga Emas. Ke depan, masih harus dilihat apakah harga Emas menemukan dorongan baru untuk melanjutkan kenaikan, karena Dolar AS dapat memperoleh dukungan dari ketegangan geopolitik Timur Tengah. Meskipun ekspektasi akan sikap dovish The Fed kemungkinan akan mendominasi sentimen risiko dan valuasi Dolar AS, karena para pedagang bersiap untuk data ketenagakerjaan utama AS yang akan dirilis akhir pekan ini. Oleh karena itu, harga Emas diperkirakan akan tetap bergantung pada dinamika Dolar AS dan ekspektasi The Fed, karena imbal hasil obligasi Treasury AS beristirahat sejenak dari aksi jual baru-baru ini. Perkembangan geopolitik juga akan berperan dalam mendorong pergerakan harga Emas. Analisis Teknis Harga Emas: Grafik Harian Besarnya kenaikan harga Emas pada Senin pagi, menunjukkan bahwa koreksi tajam masih akan terjadi, terutama karena indikator Relative Strength Index (RSI) 14-hari masih berada di wilayah overbought. Retracement terbaru dapat terjadi jika level terendah dalam perdagangan harian di $2.072 gagal ditembus. Support kuat berikutnya terlihat pada level psikologis $2.050, di bawahnya dapat dibuka kembali untuk menguji level acuan $2.000. Namun, setiap penurunan kemungkinan akan tetap tertahan dan dapat dilihat sebagai peluang pembelian yang baik di tengah Golden Cross yang sedang berlangsung. Simple Moving Average (SMA) 50-hari menghasilkan penutupan mingguan di atas SMA 200-hari, yang mengkonfirmasi Golden Cross pada hari Jumat. Penutupan harian di atas level $2.100 diperlukan untuk memulai tren naik yang berkelanjutan menuju level $2.200. Sebelum itu, rekor tertinggi $2.044 akan bertindak sebagai resistance yang kuat.

Menurut Market Analyst Foreximf.com, pelemahan US dollar mendorong XAU/USD terus rally, saat ini XAU/USD naik menembus level psikologis 2100 Strategi Trading Hari Ini: BUY di Area 2098.37 – 2073.49 Target: 2113.75 – 2138.63 Alternatif: SELL STOP @2073.49 Target: 2055.78 – 2033.23

EUR/USD diperdagangkan dalam saluran sempit di bawah 1,0900 untuk memulai minggu ini. Pasangan mata uang ini mungkin akan kesulitan untuk mengumpulkan momentum bullish kecuali jika sentimen risiko membaik. Presiden ECB Lagarde akan menyampaikan pidato pada hari ini. EUR/USD memulai minggu baru di bawah tekanan bearish yang moderat dan terakhir terlihat bergerak naik dan turun dalam band sempit di bawah 1,0900. Meningkatnya ketegangan geopolitik menyebabkan investor menjauh dari aset-aset yang sensitif terhadap risiko dan membantu Dolar AS (USD) menguat terhadap mata uang-mata uang lainnya pada Senin pagi. Meningkatnya kekhawatiran atas konflik Israel-Hamas yang menyebar di Timur Tengah menyusul serangan pemberontak Houthi Yaman terhadap dua kapal Israel di Laut Merah membuat pasar berhati-hati. Harga Euro Hari Ini Tabel di bawah ini menunjukkan persentase perubahan Euro (EUR) terhadap mata uang utama lainnya hari ini. Euro adalah yang terlemah terhadap Dolar AS.   USD EUR GBP CAD AUD JPY NZD CHF USD   0.16% 0.31% 0.38% 0.66% 0.40% 0.60% 0.72% EUR -0.17%   0.17% 0.22% 0.51% 0.23% 0.43% 0.57% GBP -0.34% -0.16%   0.06% 0.35% 0.08% 0.29% 0.40% CAD -0.39% -0.23% -0.07%   0.28% 0.00% 0.23% 0.34% AUD -0.66% -0.51% -0.34% -0.28%   -0.28% -0.04% 0.06% JPY -0.47% -0.26% 0.09% -0.01% 0.29%   0.19% 0.27% NZD -0.62% -0.46% -0.29% -0.23% 0.05% -0.20%   0.07% CHF -0.73% -0.55% -0.39% -0.33% -0.04% -0.31% -0.10%   Heat Map menunjukkan persentase perubahan mata uang utama terhadap satu sama lain. Mata uang dasar dipilih dari kolom kiri, sedangkan mata uang pembanding dipilih dari baris atas. Sebagai contoh, jika Anda memilih Euro dari kolom kiri dan bergerak di sepanjang garis horizontal ke Yen Jepang, persentase perubahan yang ditampilkan di dalam kotak akan menunjukkan EUR (dasar)/JPY (pembanding). Pada paruh kedua hari ini, Presiden Bank Sentral Eropa (ECB) Christine Lagarde akan menyampaikan pidato dan menghadiri sesi tanya jawab di Paris. Para pengambil kebijakan ECB telah menolak ekspektasi pasar akan penurunan suku bunga pada kuartal kedua tahun 2024. Jika Lagarde mengadopsi nada hawkish, Euro dapat mulai mengumpulkan kekuatan. Agenda ekonomi AS akan menampilkan data Pesanan Pabrik untuk bulan Oktober, yang kemungkinan tidak akan memicu reaksi pasar yang nyata. Sementara itu, para investor akan tetap fokus pada perkembangan seputar konflik Timur Tengah. Jika arus safe-haven mendominasi aksi di sesi Amerika, EUR/USD mungkin akan mengalami kesulitan untuk mendapatkan traksi. Analisis Teknis EUR/USD EUR/USD menghadapi resistance tangguh di area 1,0890-1,0900, di mana Simple Moving Average (SMA) 100 periode pada grafik 4 jam dan Fibonacci retracement 23,6% dari tren naik terbaru sejajar. Jika pasangan mata uang ini naik di atas level tersebut dan mulai menggunakannya sebagai support, para pembeli teknis dapat menunjukkan minat dan membuka peluang untuk pemulihan yang berlanjut menuju 1,0930 (SMA 50 periode) dan 1,1000 (level psikologis, level statis). Pada sisi negatifnya, 1,0800 (Fibonacci retracement 38,2%) dan 1,0750 (SMA 200 periode) dapat bertindak sebagai support jika EUR/USD gagal untuk mendapatkan kembali 1,0890-1,0900.

Harga emas diperdagangkan melonjak tajam - menetap pada level tertinggi yang belum pernah ada sebelumnya menyusul berakhirnya gencatan senjata di Gaza dan prospek pemangkasan suku bunga the Fed yang akan segera terjadi. Prospek tentang berakhirnya siklus pengetatan kebijakan moneter the Fed muncul setelah Powell menegaskan kembali - niat bank sentral AS untuk berhati-hati dalam menetukan kebijakan moneternya yang akan datang. Namun juga mengatakan bahwa masih terlalu dini untuk menyatakan perjuangan inflasi The Fed telah selesai. Merespon hal tersebut, pelaku pasar terus meningkatkan permintaan beli terhadap Emas sebagai nilai lindung terbaik atas perubahan kebijakan moneter Bank Sentral. Dipasar spot, harga emas ditutup menguat sebanyak $35.73 atau 1.75% pada level $2,071.89 per ons, setelah capai level tertinggi baru sepanjang masa pada kisaran $2,075. Dalam sepekan terakhir harga emas telah menguat sebanyak 3.5%. Emas berjangka kontrak Februari - sebagai kontrak teraktif saat ini diperdagangkan melonjak sebanyak $33.70 atau 1.64% pada level $2,089.70 per ons, setelah capai tertinggi $2,095 dan terendah $2,052 di Divisi Comex. Matauang Indeks Dolar Amerika kembali melemah menyusul serangkaian data PMI AS yang dirilis mengecewakan dan komentar Kepala Federal Reserve AS Jerome Powell yang mengisyaratkan berakhirnya siklus pengetatan kebijakan moneter Bank Sentral. Dalam data yang dirilis menunjukkan bahwa,  • US S&P Global US Manufacturing PMI (Nov), 49.4(A) vs. 49.4 (F) vs. 50.0 (P) • US Construction Spending (MoM) (Oct), 0.6%(A) vs. 0.4% (F) vs. 0.4% (P) • US ISM Manufacturing PMI (Nov), 46.7 (A) vs. 47.6 (F) vs. 46.7 (P) Hingga penutupan Jumat (1/12) Indeks Dolar AS diperdagangkan turun sebanyak 28 poin atau 0.27% pada level 103.22, setelah capai tertinggi 103.73 dan terendah 103.11. EUR/USD menjadi pasangan matauang dengan performa terburuk terhadap Dolar selama sesi perdagangan Jumat (1/12), meski hanya mencatatkan kerugian tipis hingga penutupan pasar. Euro sempat melemah mencapai terendah 1.08280 karena fokus pasar tertuju pada rumor bahwa ECB mungkin akan menurunkan suku bunga pada April mendatang dan data ekonomi selama hari Jumat (1/12) gagal memberikan pengaruh terhadap euro. Disisi lain, seluruh pasar matauang rival utaman Dolar diperdagangkan menguat menyusul melemahnya Dolar AS sepanjang perdagangan berlangsung. Berikut adalah pergerakkan pasar matauang pada penutupan 1 Desember 2023, • AUDUSD : 0.66721 , +68 / +1.03% • EURUSD : 1.08801 , -6 / -0.05% • GBPUSD : 1.27076 , +85 / +0.67% • NZDUSD : 0.62070 , +52 / +0.84% • USDJPY : 146.801 , -138 / -0.93% • USDCAD : 1.34943 , -65 / -0.48% • USDCHF : 0.86907 , -60 / -0.69% • USDCNH : 7.11850 , -187 / -0.26% Minyak Minyak Mentah dunia kembali diperdagangkan melemah tajam dan diperdagangkan dengan volatilitas yang cukup besar, setelah sempat naik ke tertinggi $76.75 per barel sebelum akhirnya anjlok menuju terendah $74.02. Pasar minyak melemah di tengah ketidakyakinan investor terhadap besarnya pengurangan pasokan OPEC+ dan kekhawatiran terhadap lesunya aktivitas manufaktur global. OPEC baru-baru ini mengumumkan pengurangan tambahan sebanyak satu juta barel per hari (bpd) dalam kuota produksi Minyak Mentah, namun pasar tetap ragu terhadap kemampuan kartel minyak tersebut untuk menerapkan pembatasan produksi yang semakin tidak populer di banyak negara anggota konstituennya yang lebih kecil. Kurangnya kesepakatan mengenai jumlah, jangka waktu, dan persyaratan umum membuat para investor terkejut karena OPEC tidak memiliki metode nyata untuk menegakkan kepatuhan terhadap pengurangan tersebut, yang diperkirakan akan berlangsung hingga kuartal pertama tahun 2024. Dengan pengurangan produksi sebesar satu juta barel per hari yang dilakukan OPEC sepertinya tidak akan mampu mengatasi merosotnya permintaan Minyak Mentah global, kelebihan pasokan barel minyak diperkirakan akan semakin buruk dalam beberapa bulan mendatang. Berikut adalah penutupan harga minyak pada 1 Desember 2023, • OIL (SPOT) : $74.40 vs. $75.56 ,  -1.54% • WTI : $74.07 vs. $75.54 ,  -1.95% • BRENT : $78.88 vs. $80.48 ,  -1.99% Sentimen Pada pekan depan, fokus utama pasar global akan tertuju pada laporan ketenagakerjaan Amerika. Data tersebut akan menjadi kunci dalam pengambilan keputusan the Fed terhadap kelangsungan kebijakan moneternya dimasa mendatang.

Dengan krisis siling hutang AS tertangguh dan diselesaikan, harga emas cuba untuk keluar daripada corak saluran menaik. Kelembapan dalam jualan runcit A.S. telah meningkat, mengukuhkan jangkaan untuk pendirian dasar monetari Rizab Persekutuan yang stabil. Kelewatan dalam meluluskan siling hutang meningkatkan permintaan untuk bon kerajaan AS. Terdapat beberapa sentimen menaik selepas harga emas jatuh di bawah $1,990.00 di pasaran Asia. Indeks dolar berada di atas 102.70, sukar untuk meneruskan aliran menaik, dan harga emas melantun semula. Harga emas belum membentuk aliran menaik yang kukuh dan perlu melepasi lebih banyak rintangan untuk mendapatkan momentum. Walaupun kelewatan menaikkan siling hutang Perbendaharaan AS, niaga hadapan S&P 500 Asia meningkat dengan ketara. Satu perkara yang pasti, adalah mustahil untuk meluluskan lalai. Setiap perunding mengakui bahawa perbelanjaan tidak boleh ditingkatkan sambil menaikkan siling hutang AS kerana ia boleh menjadi bencana. Kelewatan kelulusan kenaikan siling hutang meningkatkan permintaan untuk bon kerajaan AS. Ini membawa kepada penurunan hasil pada nota Perbendaharaan 10 tahun kepada 3.53%. Indeks dolar terus meningkat di atas 102.70 untuk menghadapi rintangan apabila kenaikan jualan runcit AS perlahan, mengukuhkan jangkaan bahawa Rizab Persekutuan akan mengekalkan pendirian dasar monetari yang stabil. Jualan runcit A.S. perlahan pada 0.4% m/m pada 0.7% pada masa akan datang. Peningkatan sederhana dalam jualan runcit tidak mencukupi untuk mengurangkan jangkaan pasaran bagi dasar monetari Fed yang stabil.

Jangkaan pasaran untuk berhenti seketika dalam pengetatan Fed telah melonjak, dan USD/JPY telah jatuh di bawah paras 136.00. Keadaan kredit yang ketat di bank-bank di A.S. menyebabkan penurunan dalam pembayaran pinjaman. Siling hutang AS juga akan melemahkan indeks dolar, kerana kemungkiran hutang akan menjejaskan prospek jangka panjang ekonomi AS. Di Asia, USD/JPY telah berada di bawah paras sokongan utama 136.00. Pelabur sedang memerhatikan rundingan siling hutang AS antara Rumah Putih dan Republikan kongres, dan USD/JPY dijangka kekal tegang. Niaga hadapan S&P 500 jatuh sedikit pada awal dagangan Asia berikutan kenaikan mendadak pada Isnin, menunjukkan sentimen pasaran yang sedikit berhati-hati yang secara amnya mengekalkan selera risiko. Rizab Persekutuan sedang mempertimbangkan untuk menghentikan laluan kenaikan kadar agresifnya, dan saham AS kekal pada trajektori menaik. Keadaan kredit bank yang lebih ketat di A.S. telah membawa kepada penurunan pinjaman kepada firma berskala kecil, dan kutukan mengetatkan jeda akan memudahkan firma-firma ini. Sementara itu, Presiden Fed Atlanta Rafael Bostic berkata dalam temu bual dengan Bloomberg pada Isnin bahawa jika dia mengundi sekarang, dia akan mengundi pada bulan Jun untuk mengekalkan kadar faedah tidak berubah. Walau bagaimanapun, Bostic memberi amaran bahawa kemungkinan kenaikan kadar mesti ditambah kepada pilihan perbincangan. Indeks dolar (DXY) nampaknya agak terdedah di atas 102.40 dengan jangkaan dasar monetari Fed yang stabil. Di samping itu, kelulusan kenaikan siling hutang AS juga akan menjejaskan indeks dolar AS, kerana ia akan menjejaskan prospek jangka panjang ekonomi AS, meningkatkan turun naik dolar AS dan indeks S&P 500. Di hadapan yen, indeks harga pengeluar jatuh sedikit untuk April pada hari Isnin. Indeks Harga Pengeluar berada pada 0.2% m/m pada bulan April, perlahan daripada 0.3% dalam tempoh sebelumnya. Indeks harga pengeluar jatuh kepada 5.8% y/y, 6.0% y/y dan 7.4% sebelumnya. Ini akan memaksa Bank Jepun untuk mengekalkan dasar monetari dovish yang aktif pada masa hadapan.