(서울=연합인포맥스) 윤슬기 송하린 기자 = 국민연금공단 기금운용본부의 올해 국내투자 비중이 줄어든 가운데 사실상 투자 규모를 줄였던 부분은 국내 대체투자 부문뿐이었던 것으로 나타났다. 19일 국회 보건복지위원회 소속 더불어민주당 김원이 의원실이 국민연금으로부터 제출받은 '국민연금기금 자산군별 운용규모'에 따르면 올해 9월말 국내 대체투자 규모는 23조8천724억원으로 지난해 말(24조4천261억원)보다 줄었다. 국민연금 기금운용본부가 올해 국내투자 비중을 줄이겠다고 밝힌 것에 따른 것이다. 국민연금은 올해 목표 국내주식과 국내채권 비중을 작년 목표보다 각각 0.4%포인트(p)와 2.5%p 줄인 15.9%와 32%로 세웠다. 올해 9월말까지 국내주식과 국내채권 규모는 각각 14.0%와 31.9%로 목표보다 더 축소했다. 국내주식은 목표 비중을 2%p 가까이 하회하고 있는 상황이다. 다만 기금운용자산 규모 자체가 889조8천353억원에서 983조1천326억원까지 100조원 가까이 늘어나 국내주식과 국내채권에 투자하는 규모가 줄어들진 않았다. 국민연금이 현재 투자하는 국내주식과 국내채권 규모는 137조4천185억원과 314조632억원으로, 지난해보다 각각 12조원가량 확대됐다. 반면 국내 대체투자 규모는 계속해서 줄이고 있다. 사실 국민연금은 대체투자 목표 비중의 경우 국내외를 구분하지 않고 설정하고 있는데 중장기적으로 대체투자를 확대하겠다는 계획이다. 이에 따라 올해 대체투자 목표 비중도 13.8%로 작년 목표보다 0.4%p 늘렸다. 대체투자 비중은 9월말 기준 목표보다도 2.8%p 초과한 16.6%를 기록하고 있다. 향후 5년간의 기금운용전략인 중기자산배분안 상 대체투자 목표 비중인 15% 내외보다도 크다. 대체투자 규모는 146조원 수준에서 163조원까지 확대됐다. 그런데 국내 대체투자 규모는 24조원 넘게 줄면서 포트폴리오상 비중도 2.7%에서 2.4%로 감소했다. 해외 대체투자를 중심으로 목표를 크게 벗어난 수준까지 투자규모를 늘린 셈이다. 국민연금 관계자는 "자산 매각이 있던 달에는 규모가 줄어들게 나온다"고 설명했다. 업계에서는 해외 대체투자 건이 많이 물려있어서 어쩔 수 없이 목표치를 벗어난 투자규모를 보유할 수밖에 없었을 것이라고 평가한다. 국민연금이 투자한 대체자산 대부분이 위치한 미국·유럽 지역 상업용 부동산 가격은 코로나19 이후 재택근무가 늘어나면서 급락하는 추세다. 국민연금은 펀드 만기 연장으로 대응하고 있다. 반면 국내 상업용 부동산 시장은 미국·유럽보다 상대적으로 양호하다. 서울 오피스 공실률은 지난 3분기 기준 2.2%로 낮은 수준이다. 일각에선 장기적 측면에서 수익률 제고를 위해 대체투자 규모를 확대하는 노력을 지속해야 한다는 지적이 나온다. 김원이 의원은 "국민연금은 장기 수익성을 위해 대체투자를 확대한다고 밝혔지만 사실상 국내 대체투자 규모가 계속 축소되고 있다"며 "투자 다변화를 위한 대체투자 확대 노력을 지속해 기금의 안정성 제고에 최선을 다해야할 것"이라고 밝혔다. sgyoon

(서울=연합인포맥스) 이수용 기자 = NH농협금융그룹이 차기 농협손해보험 대표에 서국동 농협중앙회 상호금융기획본부장을, NH저축은행 대표에 오세윤 농협손보 마케팅부문장을 내정했다. 농협금융은 22일 임원후보추천위원회를 열어 농협손보와 NH저축은행 대표이사 추천을 마무리했다고 밝혔다. 농협손보 대표에 오르는 서국동 본부장은 국내외 증권 및 채권, 부동산, 인프라 등 자금 운용과 자산관리 경험이 풍부한 전문가로 평가받는다. 임추위는 이런 역량이 손해보험의 경영전략에 중요한 역할인 리스크 관리 기반의 자산운용을 통해 본업 전문성을 강화하는 데 부합한다고 평가했다. 또한, 영업현장과 경제사업 경험을 바탕으로 농업보험에 대한 이해가 높고 시장과 금융소비자 신뢰도를 높일 수 있는 적임자로 추천했다. NH저축은행 대표로 추천된 오세윤 부문장은 채권관리 분야에서 다년간 전문역량을 쌓아 부실여신을 회수하고 건전성을 회복해 안정적인 성장 기반을 구축할 인사로 꼽혔다. 임추위는 오세윤 부문장이 일선 현장에서의 경험과 축적된 네트워크로 수익성 중심의 가계신용여신 확대로 자산의 질적 성장에 기여할 수 있다는 점을 높게 평가했다. 후보자는 각 사 임추위와 주주총회를 거쳐 선임되고, 임기는 2025년 12월 31일까지 2년이다. 한편, 농협금융은 올해 12월 31일자로 임기가 만료되는 이종백 사외이사에 대해서는 연임을 결정했다. 이사회 의장으로 지배구조 개선을 위해 중추적인 역할을 수행한다는 점을 반영했다. 서국동 농협손해보험 대표 후보(좌)·오세윤 NH저축은행 표 후보(우)   sylee3  

은행·증권 호조에도 보험 부진 (서울=연합인포맥스) 이수용 기자 = NH농협금융지주가 올해 3분기 3천391억원의 순이익을 올렸다고 27일 밝혔다. 이는 작년 3분기 6천212억원 대비 45.4% 감소한 수준이다. 3분기 누적 순이익은 2조405억원으로 전년 동기 대비 3.7% 증가했다. 농협금융은 유가증권 운용손익 증가로 비이자이익이 늘었고, 이자이익은 신 회계제도(IFRS17) 적용으로 감소했다고 설명했다. 농협금융의 3분기 누적 이자이익은 6조3천554억원으로 전년 동기 대비 9% 감소했다. 3분기 이자이익은 2조1천488억원으로 전년 동기 대비 11% 줄었다. 누적 비이자이익은 1조3천932억원으로 전년 동기보다 83.5% 증가했다. 그중 유가증권 운용 손익은 9천798억원으로 전년 동기보다 97.2% 급증했다. 다만, 3분기 유가증권 운용이익이 630억원에 그치면서 비이자이익은 작년 대비 7% 늘어난 1천431억원에 그쳤다. 농협금융은 부도율 등 충당금 적립 기준을 보수적으로 적용하고, 미래 손실 흡수능력 제고를 위한 프로젝트파이낸싱(PF) 충당금을 추가 적립했다고 말했다. 이에 신용손실충당금은 전년 동기보다 8천271억원 증가한 1조3천468억원으로 집계됐다. 자산건전성 지표인 고정이하여신비율은 0.48%, 대손충당금 적립률은 206.18%로 나타났다. 수익성 지표로는 자기자본이익률(ROE) 9.68%, 총자산수익률(ROA) 0.58%로 나타났다. 국제결제은행(BIS) 자기자본비율은 15.97%, 보통주자본(CET1) 비율은 13.03%다. 주요 계열사인 농협은행의 3분기 순이익은 3천582억원으로 전년 동기보다 33% 감소했다. 누적 순이익은 1조6천52억원으로 전년 동기보다 10% 증가했다. 신용손실충당금 전입액에 대해선 전년 동기보다 7천274억원 늘어난 1조1천646억원을 적립했다. NH투자증권의 3분기 순이익은 1천8억원으로 전년 동기보다 737% 급증했다. NH농협생명과 NH농협손해보험은 각각 57억원, 462억원의 분기 적자를 기록했다. 농협금융은 "4분기 불확실한 경제 상황에 대비해 금리 시나리오별 대응 전략을 마련하고 보수적인 충당금 적립 기준을 적용해 건전성 관리를 강화하겠다"며 "상생 금융 지원 및 사회공헌 활동도 지속할 예정"이라고 말했다. 또한 농협금융은 디지털 역량 내재화 및 기후변화 대응, 농촌과 지역사회 상생협력을 확대하고, 해외점포 비즈니스 모델 재정립 및 연체율과 유동성 등 지표를 관리하겠다고 설명했다. sylee3

29.3% 지분으로 유의미한 경영 참여 어려워 배당성향 낮은 데다 추후 엑시트도 난관 (서울=연합인포맥스) 김학성 기자 = 정부가 넥슨 지주회사 엔엑스씨(NXC) 소수 지분 매각 작업에 시동을 걸었다. 매각 예정가격이 약 4조7천억원에 이르는 대형 매물이다. 다만 경영권이 없는 지분인 데다 배당 매력도 높지 않아 매각 작업에 난항이 예상된다. NXC 사옥[출처: NXC 홈페이지]  ◇ 이달 두 차례 경쟁입찰 후 수의계약 전환 가능 5일 한국자산관리공사(캠코)에 따르면 공사는 전날 NXC 주식 85만1천968주(지분율 29.3%) 등 국유증권 매각 입찰을 공고했다. 이번에 캠코가 매각하는 NXC 지분은 지난해 2월 별세한 김정주 넥슨 창업자의 유족이 올해 2월 정부에 상속세로 물납한 주식이다. 물납이란 상속세 등 세금을 금전 외에 부동산이나 유가증권으로 납부하는 것을 말한다. NXC 지분을 상속세로 받은 정부는 회계법인의 가치평가와 기획재정부 증권분과위원회 논의를 거쳐 매각 예정가격을 4조7천149억원으로 결정했다. 이에 따라 NXC의 전체 기업가치는 약 16조원으로 책정됐다. 입찰은 매각 예정가격 이상의 일반경쟁입찰로 진행한다. 이달 중 두 차례 입찰을 한 뒤 낙찰자가 정해지지 않으면 수의계약과 '쪼개기 매각'을 검토할 방침이다. ◇ 경영권 없는 소수 지분, 원매자 찾기 난항 전망 상속세 물납이 이뤄진 지 10개월여만에 NXC 지분 매각이 본격화했지만, 원매자를 찾기 쉽지 않을 것이란 예측이 나온다. 매물의 가격은 5조원에 육박하지만, 경영 의사결정에 유의미하게 참여하기 어려운 소수 지분이기 때문이다. 29.3%의 의결권으로는 상법상 주주총회의 보통결의(출석주주 과반 찬성)는 물론 특별결의(출석주주 3분의 2 이상 찬성) 사항에도 영향력을 행사할 수 없다. 아울러 이사회에서도 존재감을 드러내기가 쉽지 않다. 현재 NXC의 이사회는 3명의 사내이사와 1명의 기타비상무이사 등 총 4명으로 구성돼 있다. 기타비상무이사인 김회석 이사도 NXC 출신으로서 현재 NXC의 자회사인 가상자산 거래소 코빗의 이사로 재직하고 있다. 소수 지분 인수자가 주주간 계약에 따라 주요 경영사항에 대한 동의권을 확보하더라도 이사회에서의 주도권은 갖기 어려운 형국이다. 따라서 잠재 원매자가 현재 NXC의 최대주주인 유정현 이사 측의 협조를 얻어 사전에 우선매수권(ROFO·Right of First Offer) 등을 확보해 추후 단일 최대주주로 올라설 수 있는 길을 마련할 수 있어야 거래가 성사될 수 있을 것이란 분석이 제기된다. 다만 NXC 관계자는 지난 5월 상속세 물납으로 인한 주식 보유 변동 공시 이후 "최대주주로서 동일인 및 동일인 관련자의 경영권은 안정적으로 유지될 전망"이라고 한 바 있으며, 이와 관련한 입장은 변동이 없다고 이날 밝혔다. 사모펀드(PEF) 운용사가 소수 지분에 대한 투자금 회수(엑시트) 방안으로 널리 사용하는 기업공개(IPO)도 자회사 넥슨이 도쿄증권거래소에 상장된 상황임을 감안하면 쉽지 않을 것이란 관측이 나온다. 아울러 NXC는 배당 측면에서도 매력적인 매물은 아니란 시각이 우세하다. 최근 3년간 NXC의 평균 배당성향은 5.5%였다. 지난해 유가증권시장(코스피) 상장사의 평균 배당성향인 35.1%에 비하면 약 6분의 1 수준이다. [그래픽] 넥슨 그룹 지주회사 NXC 지분율 변화(서울=연합뉴스) 원형민 기자 = 지난해 2월 별세한 창업자 고(故) 김정주 회장의 유족이 물려받은 지분의 상당수를 상속세로 정부에 물납했다. 넥슨 그룹 지주회사 NXC는 기획재정부가 지난 2월 전체 지분율의 29.3%에 해당하는 85만2천190주를 보유, 2대 주주가 됐다고 31일 공시했다. circlemin 페이스북 tuney.kr/LeYN1 트위터 @yonhap_graphics ◇ 게임 투자 늘리는 해외 '큰손' 들어올까 이 같은 고려사항에도 NXC 지분에 관심을 보일 만한 잠재 원매자로는 중국의 빅테크 텐센트와 사우디아라비아 국부펀드(PIF) 등이 거론된다. 이미 다양한 국내 정보기술(IT) 기업에 투자한 바 있는 텐센트는 넥슨의 최대 흥행작 중 하나인 '던전앤파이터'의 중국 배급을 맡고 있고, 지난달엔 위메이드로부터 국내 게임사 시프트업 지분 4%를 800억원에 인수했다. PIF는 지난 9월 말 기준 김택진 대표에 이어 엔씨소프트의 2대 주주(지분율 9.3%)이며, 지난 6월엔 넥슨 일본 법인의 지분율을 기존 9.22%에서 10.23%로 확대했다. 지난 2019년 한 차례 NXC 경영권 지분 매각이 추진됐을 때 본입찰에는 MBK파트너스, 콜버그크래비스로버츠(KKR), 베인캐피털 등 국내외 PEF 운용사와 카카오, 넷마블 등 전략적 투자자(SI)가 참여했다. 그러나 매수·매도인 사이 적정 가격에 대한 눈높이 차를 좁히지 못하며 매각 작업이 무산됐다. 게임 업계 관계자는 "과거 NXC 경영권 매각 당시 대형 게임사들 사이에서는 창업 1세대를 존중하는 마음에서 그분(고 김정주 넥슨 창업자)의 회사를 사는 것 자체가 말이 안 된다고 생각하는 오너도 있었다"며 "게임사 특성상 유형자산이나 부동산이 많지 않아 자산유동화 측면에서도 매력이 있지는 않다"고 말했다. 그러면서 "유찰돼 쪼개기 매각으로 간다고 해도 원매자 찾기가 쉽지 않을 것"이라고 덧붙였다. hskim

금융위-금감원 합동 점검회의…"필요시 추가 제도개선 모색"   <이세훈 사무처장> (서울=연합뉴스) 이세훈 금융위원회 사무처장이 10일 정부서울청사에서 열린 가계부채 현황 점검 회의를 주재하고 있다. 2023.8.10 [금융위원회 제공. 재판매 및 DB 금지] photo   (서울=연합인포맥스) 정원 기자 = 금융당국이 홍콩 항셍중국기업지수(H지수) 기반의 주식연계증권(ELS)의 손실이 현실화할 것에 대비해 'H지수 ELS 대응 태스크포스(TF)'를 구성한다.   금융당국은 22일 이세훈 금융위원회 사무처장 주재로 ELS 관련 합동점검 회의를 열고 H지수 기반의 ELS의 손실 가능성에 대비해 대응책을 논의했다고 밝혔다. 이 사무처장은 "금융시장에 불필요한 불안심리가 확산되지 않도록 시장과 소통하며 필요한 정보가 충분히 안내될 수 있도록 노력하는 한편, 향후 대응에 있어 투자자 자기책임 원칙이 훼손되지 않도록 유념해줄 것"을 당부했다. 이어 "향후 금융감독원 검사 결과를 토대로 금융사의 위규 소지를 엄정히 파악하고, 불완전판매 등이 확인되면 관련 법규에 따라 신속하고 합당한 피해구제가 진행될 수 있도록 구제절차 마련에 힘써달라"고 언급하며, "필요한 경우 추가적인 제도개선 방안도 모색하겠다"고 밝혔다. 이번에 금감원에 설치·운영되는 TF는 은행담당 부원장보가 TF팀장을 맡는다. 은행·금투검사국, 자본시장국, 분쟁조정국 등이 모두 TF에 합류해 소비자 분쟁 조정과 판매 금융사에 대한 검사 조치 등의 부문에서 유기적으로 협력할 계획이다. 그간 금융당국은 H지수가 급락한 지난해 4분기부터 투자자 손실 가능성 등에 대비해 판매사들에게 고객 대응체계 등을 마련할 것을 지도해 왔다. 또 금감원은 지난달 말부터 12개 주요 판매사에 대한 현장 및 서면 조사를 실시해 ELS 판매 의사결정 프로세스와 인센티브 정책, 영업점 판매 프로세스 등을 중점 점검하고 있다. 은행권에선 KB국민·NH농협·SC제일·신한·하나은행 등 5곳이, 증권사에서는 KB·NH·미래에셋·삼성·신한·키움·한국투자증권 등 7곳이 대상이다. jwon

"ELS 매우 위험한 상품…10~20%의 확률로 망해" "은행 이자수익은 독과점…상생금융으로 만회해야"     (서울=연합인포맥스) 정원 기자 = 김소영 금융위원회 부위원장은 내년 상반기 대규모 손실이 예고된 홍콩 H지수 주가연계증권(ELS) 사태와 관련해 "은행 직원들조차 어떤 상품인지 이해하지 못했던 경우가 상당하다"면서 문제시 조치하겠다는 입장을 피력했다.   김 부위원장은 1일 서울 중구 한국프레스센터에서 열린 외신기자 간담회에서 "ELS는 매우 위험한 상품이다. 일반적으로 80~90%의 확률로 정기예금보다 (수익률이) 더 나오지만, 10~20%의 확률로는 완전히 망할 수 있는 상품"이라며 이같이 말했다. ELS에 대한 이해가 선행됐다면 해당 상품에 가입하는 것이 문제가 없지만, 최근 KB국민은행을 중심으로 은행권 ELS 문제가 크게 불거진 점을 고려할 때 불완전판매 가능성에 대해서도 조사가 필요하다는 게 김 부위원장의 판단이다. 김 부위원장은 "당국이 초점을 맞추는 부분은 전문가들이 아니고 모르는 데 잘못해서 판 경우라고 생각하면 된다"며 "이 부분에 대해 더 조사를 해 불완전판매인지를 확인할 계획이다"고 강조했다. 다만, 김 부위원장은 이번 ELS 사태가 금융불안으로 이어질 가능성은 크지 않다고 평가했다. 그는 "국내에서 투자자들이 스마트해 욕심이 많았던 측면도 있고, 우리 주식시장이 박스피에 갇혀 홍콩H지수 연계 ELS 등에 수요가 몰렸던 측면도 있는 것 같다"며 "ELS와 관련된 손실은 꽤 나올 것 같지만 (투자자들이) 개인적으로 손해를 본 것이기 때문에 시스템적으로는 크게 문제될 것은 없다고 생각한다"고 말했다. 아울러 이날 김 부위원장은 은행권에 대해 상생금융을 요구하고 횡재세를 압박하는 현재의 상황이, 자칫 향후 금융업 경쟁력 악화 요인이 될 가능성이 있다는 지적에 대해서도 한마디했다. 김 부위원장은 " 은행 쪽이 독과점이라는 것은 명확한 것 같다"며 "(은행에 대한 압박은) 우리나라에서만 벌어지는 현상은 아니고, 코로나19 이후 막대한 이익을 얻은 은행에 대해 이탈리아 등 해외에서도 비슷한 얘기를 하고 있다"고 했다. 그러면서 "재작년과 작년에 보면 이익이 두 배로 늘었는데 은행들의 영업 행태는 똑같다"며 "특히, 이익의 80~90%가 이자수익이다. 특별한 혁신도 없이 독과점에 의해 이익을 벌고 있는 것"이라고 말했다. 김 부위원장은 "특히, 이자수익은 독과점이 너무 명확하기에 그 부분을 줄이라는 요구를 하는 것이고, (상생금융 등) 다른 부분에서도 열심히 좀 해달라는 얘기를 하고 있다"며 "향후 해외진출 등을 적극 지원하고 다른 일들 더 할 수 있게 하는 내용들도 추가적으로 발표할 것"이라고 덧붙였다. jwon